新加坡的房产市场在经历了多次调控之后，慢慢的变成了世界上最稳定的房市之一。新加坡为了建设、分配和管理政府提供的公共住房于1960年成立了建屋发展局（Housing and Development Board，简称建屋局、HDB）。与其他发达国家以公共租赁或房租补贴相比，“新加坡住房模式”是一种截然不同的住房保障制度，它源自新加坡的开国领袖李光耀“居者有其屋”的理念。

  新加坡房地产模式中，既有高端商品房市场，也有保障房，二者层次分明，互不影响。保障房没中间商赚差价，价格低，购房者不需要背负过重的经济负担。

  所谓“新加坡模式”是指由政府出面，组织专业的房地产研发企业，建设政府公共住房，即“组屋”，低价卖给民众。具体来看，新加坡通过政府主导的公共住房发展局（HDB）提供廉价的公共住房给居民。组屋价格低，从单价到面积，全方位与人均收入挂钩。90%的人能够买得起三房户型，70%的人能买得起四房户型。通常情况下，三房户型是个人年收入的3倍，四房户型是两个人年收入的2倍左右。正常的情况下，年轻人工作几年时间，靠积蓄就能买得起一套房，而且购房支出占新加坡人收入的比例常年低于25%。此外，还有可供租赁的组屋，但占比非常小，仅为5%左右。

  如今，新加坡已形成政府组屋-执行共管公寓-私人住宅的住房格局。组屋是建屋发展局开发的保障性住房，建屋发展局隶属于新加坡国家发展部，主要负责建设廉价的住宅以保障新加坡公民的基本居住需求，私人住宅则是由私人开发商拿地开发建设的住房，以市场化的方式运作，其品质、价格较组屋更高。私人住宅又可分为公寓与有地房产，公寓类似于商品房，有地房产主要类似别墅。从地契划分， 私人住宅地契有 99 年/999 年/永久地契三种，而组屋地契均为 99 年或以下。

  据悉，新加坡有超过80%的人住在政府提供的组屋里。加上私人住宅，新加坡超过90%的人拥有自住房，人均住房面积超过30平方米。此外，政府还推出了租赁计划，为无法购买组屋的家庭提供租赁住房。

  另外，新加坡政府为首次购房者提供了补贴和贷款计划，以帮他们支付购房成本。这些计划包括首次购房津贴、低利率贷款和购房补贴等。这种政府的购房支持政策能够在一定程度上帮助解决购房困难和提高购房者的购房能力。此外，政府通过提供廉价的租赁住房计划，帮助低收入家庭和有需要的人群获得适宜的住房。通过租赁控制和房地产市场监管来控制租金和房价的上涨。政府还实施了租金管制和楼市调控措施，以确保住房价格的相对稳定。

  从新加坡的房市发展历史来看，新加坡模式是结合国情，经历了多次调控发展而来。

  新加坡是一个地狭人稠的国家，有多个方面数据显示，2022年人口密度达 7688 人/平方千米，仅次于中国澳门及摩纳哥位居世界第三。在土地资源有限的国情下，新加坡建国初期一度面临严重的房荒问题，1960 年新加坡住房自有率仅 10%左右。为解决国民住房问题，新加坡政府在 1964 年秉着“有恒产者有恒心”的理念，推出“居者有其屋”计划（Home Ownership Scheme），并作为基本国策贯彻落实，在20世纪70-90 年代，新加坡为应对居民住房需求，建屋发展局加快了组屋的建设，70、80、90 年代建屋发展局分别建设 24、31、26 万个住宅单元，其中 90%以上为政府组屋。2000年之后，新加坡又进行了多达十几次的调控，使得房市逐步趋于稳定。

  此外，严格的组屋申请条件为“居者有其屋”提供保障。为保障新加坡公民尤其是低收入群体能够负担购买住房， 建屋发展局对申请购买组屋具有严格限制，在身份、收入、年龄、转售、租赁、房产情况等方面均有严格要求。 在身份方面，只有新加坡公民具备申请 BTO 资格，如果共同生活的亲属包含外国人只能申请非成熟区的一居室；在收入方面，对于不同申请类型设置了家庭月收入上限，一般为不超过 7000 新元或 14000 新元；同时要求申请人不得拥有当地和国外其他房产，并且对于新房设置了最低居住期限，一般为 5 年，5 年内不得转售或者整租给租户。

  在新加坡，政府在住房供应方面起到了主导作用，通过规划和发展大量的公共住宅来满足居民的需求。它强调了政府在房地产市场的监管作用，同时也最大限度地考虑到了市场自我调节的能力。在这一模式下，房地产市场的波动将会减小，市场更稳定，消费的人在购房时也会感到更加安心。此外，在社区参与方面，新加坡的房产模式注重发挥社区组织和居民的作用。社区组织热情参加住房建设和管理，为居民提供优质的居住环境。居民也热情参加到住房选择和社区建设中，与政府和社会各界一同推动房地产市场的健康发展。

  综合来看，新加坡房产模式在确保公民住房需求得到满足的同时，还促进了房地产市场的稳定和健康发展。

  从金融政策来看，新加坡HDB 贷款与商业银行贷款形成的“双轨制”的住房贷款体系为居民买房提供金融支持。在新加坡购买组屋可选择建屋发展局提供的HDB贷款或商业银行提供的住房贷款满足需求，HDB贷款利率为固定的 2.6%，商业房贷包含浮动利率和固定利率两种选择，其中浮动利率主要与新元隔夜利率平均值挂钩。从往年利率来看，商业银行贷款利率更优，存量贷款规模也更大。

  贷款额度方面，HDB 贷款最高贷款额度为85%，商业贷款为75%，均视真实的情况有所调整。两种房贷选择为中低收入家庭提供稳定的金融支持。对于新加坡永久居民和购买私人住宅的家庭而言，商业银行则是其主要贷款来源。

  住房补贴覆盖广泛。HDB 为新加坡公民和永久居民提供住房补贴，分为增强型住房补助金、家庭补助金和邻近住房补助金三类。从覆盖住房类型来看，补贴涉及新组屋、转售组屋和执行共管公寓三类公共住房，其中转售组屋三项补贴均可领取；从覆盖人群及力度来看，住房津贴对家庭和夫妻倾斜，力度更大，且鼓励多代同居需求。

  当然，新加坡的房产模式也存在一些挑战和问题。为了应对这些挑战，新加坡政府正在不断调整和完善房产政策。同时，新加坡也在积极探索新的住房建设和管理模式。此外，政府还鼓励社会各界热情参加住房建设和管理，形成政府、企业和居民共同参与的良性互动。

  当前，新加坡被认为是世界上解决住房问题最好的国家之一。从其房市的表现来看，“居者有其屋”的住房理念和房市调控政策具有一定的借鉴意义。